克什米尔曾是蒙古皇帝和英国统治者的避暑胜地，有人将之比作乐土，爱尔兰诗人穆尔则视之为“人间天堂”。
克什米尔河谷位于喜马拉雅山的雪峰与皮尔本贾尔岭的群峰之间，是印度次大陆一处风景优美、土地肥沃、气候宜人的地方。蒙古皇帝贾汗杰临死时，有人问他死前的愿望，他答道：“只要克什米尔。”可见克什米尔是多么受人喜爱。
约在6000万年前，克什米尔河谷是一个湖底，此湖深900米，长140千米，宽30千米，冰川融水和流量充沛的高山河流都流入湖中。此湖后湮灭，留下一个土壤肥沃的山谷；现在杰赫勒姆河蜿蜒流过其间，到巴勒穆拉才离开克什米尔。
在印度神话里，水妖就住在这个湖里，众神均欲剪除此魔，怎奈他在水里战无不胜。后来造物神梵天的孙子用神剑把巴勒穆拉山砍断，泄去湖水，使水妖不能防御，除妖之战才取得胜利。
现在克什米尔一部分在巴基斯坦境内，但克什米尔河谷位于印度北部的查谟和克什米尔邦。这个河谷海拔一千六百公尺，有大山屏障，不受酷热的季风影响，气候远比附近地区温和，所以在英国统治期间，每当盛夏，怕热的英国人都到此避暑。
首府斯利那加更受人欢迎，但土帮主不许英国人购地建屋，英国人便在德尔湖上用长船作船屋。英国人撤离后，留下的船屋租给度假的游客。此湖亦以漂浮湖面的园圃而闻名。农夫乘小艇料理园圃，采摘番茄、南瓜或鲜花。每个漂浮园圃都是在约二米宽的芦苇织条上铺上泥土而成的，然后系在锚杆上，可放置在湖上任何地方。在这耕地有限之地，既增加收获，又可增添景致。
公元前3世纪时，阿育王派遣佛教僧侣到克什米尔，斯利那加就是那时建立的，自此直到公元144年，克什米尔先后受53个皇帝统治过。之后，有些统治者引进印度教和伊斯兰教。
到1585年，克什米尔被阿克巴攻克，成为阿克巴的帝国领土。夏天，阿克巴住在克什米尔，这确是个理想的地方，既靠近阿克巴在德里的大本营以及由山区来的贸易路线，又可避开山下平原的酷暑和尘嚣。
阿克巴宣布克什米尔是其“御花园”，并认为这里居民的唯一工作便是料理这个花园。在斯利那加兴建宏伟的宫殿庭院就是他的主意。所有庭院都依循同一设计，把长方形的梯级平台一个接一个连起来。在斯利那加的园子里，清水翻过矮墙滚流而下，从亭台下流过，沿着园子形成多道瀑布，最后汇入德尔湖。斯利那加最大的花园是尼沙园，长548米，宽338米，建于1633年，由卡恩设计，他是建造泰姬陵的沙贾汗的妹夫。沙贾汗也建造了克什米尔的舍利默尔园，号称世上最华丽宏伟的庭院，里面有美轮美奂的亭台，连串的瀑布，以及无数奇花异卉。
城外，农民在耕地上种稻、麦、玉米和各种果树；在农田周围那些只可骑矮种马或徒步攀登的喜马拉雅山麓陵上，是半游牧民族放牧放牛羊之地。
克什米尔有“快活谷”之誉，因为它不受外界的尘嚣所扰，其实并非如此。由于克什米尔所处的位置，千百年来邻近的君主都为此互相争斗。
今天，以印度教为主的印度与伊斯兰教的巴基斯坦便为管治这片土地而时有争执，起端始于1947年英国人撤离后，当时克什米尔的土帮主是印度教徒，而他的臣民却大都是穆斯林，使情况更为复杂。初时土帮主拒绝将克什米尔交给任何一国，后来巴基斯坦发动战争，为了取得军事援助，土帮主于是正式将克什米尔交给印度。
1945年曾宣布停火，但印度与巴基斯坦仍有零星的战斗，不断破坏“快活谷”的宁静，而很多克什米尔人则希望完全独立于两国之外。
克什米尔最重要的一项产品是藏红花，这是世界最贵重的香料，既可做染料，也可供食品调味。藏红花在秋天开花，在斯利那加东南13千米处种植，用人手采摘。每朵花有三根柱头，橘红色顶端的花品质最好，茎部的则较次。四千朵藏红花才重30克。克什米尔亦以出产高品质的羊毛毯而闻名。通常是由儿童在工厂里用织梭将复杂的花纹图案织在特别色彩的衬底上。以特种山羊的下层绒毛所纺织毛线就是最细软的“开士米”(山羊绒)，用这种毛线编织披肩，既柔软又温暖，也是这里的特产。